Перед тем как вы погрузитесь в изучение статьи, обратите внимание на тот факт что всё упомянутое в ней не является финансовой рекомендацией для принятие более взвешенного решения просьба провести свое собственное исследование.

В понедельник фондовые рынки США восстановились после утренней просадки. Причиной роста стал сдержанный характер удара Ирана по американской базе в Катаре. Несмотря на использование баллистических ракет, удар был заранее предсказуем и не причинил ущерба — это позволило инвесторам интерпретировать действия Тегерана как ограниченный и продуманный ответ на удары США по ядерной инфраструктуре Ирана, совершённые ранее.

Президент США Дональд Трамп отметил, что видит «окно для деэскалации» на фоне отсутствия потерь среди американцев. Несмотря на продолжающийся обмен ударами между Ираном и Израилем, рынки восприняли ситуацию как частично стабилизировавшуюся.

Волатильность нефти и отскок акций​

Цены на нефть марки WTI в начале недели резко колебались: после ночного скачка более чем на 6%, днем цена рухнула на 7%. Участники рынка пришли к выводу, что дальнейшая эскалация вряд ли приведет к сбоям поставок нефти с Ближнего Востока.

Фондовый рынок получил дополнительную поддержку от сильных макроэкономических данных. Индекс деловой активности в производственном секторе от S&P остался на уровне 52,0, превысив прогнозы, а продажи вторичного жилья в мае неожиданно выросли на 0,8%, несмотря на ожидания снижения.

Доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась до 4,33%, что стало минимальным уровнем за последние шесть недель. Это также оказало положительное влияние на акции, особенно после «голубиных» комментариев представителей ФРС Боумена и Гулсби, заявивших о готовности поддержать снижение ставки на ближайшем заседании FOMC.

Геополитика остаётся в фокусе​

Иран по-прежнему угрожает ответными мерами за удары США, не исключая действий против интересов Вашингтона. Ормузский пролив, через который проходит до 20% мировой торговли нефтью и СПГ, пока остаётся открытым. Однако иранский парламент уже высказался за его блокаду. Аналитики Kpler предупредили, что даже кратковременная блокировка пролива может поднять цены на нефть до $150 за баррель.

Грядущие экономические события​

На неделе инвесторы ждут выступлений председателя ФРС Джерома Пауэлла перед Конгрессом, публикации индекса потребительского доверия от Conference Board, а также данных по продажам новых домов, ВВП за первый квартал и инфляции по индексу PCE. Последний особенно важен как ключевой индикатор для ФРС. Пока рынки оценивают вероятность снижения ставки на июльском заседании FOMC в 23%.

Международные и секторальные колебания​

Европейские рынки в понедельник показали смешанную динамику: Euro Stoxx 50 потерял 0,22%, в то время как китайский рынок вырос на 0,65%, а Nikkei в Японии просел на 0,13%.

В США акции застройщиков (Toll Brothers, Lennar, PulteGroup и др.) выросли на фоне снижения доходности облигаций. Акции оборонных компаний (Northrop Grumman, General Dynamics и др.) прибавили на фоне военной напряженности.

Tesla взлетела более чем на 8% после запуска пилотного сервиса роботакси в Остине. Акции Northern Trust подорожали после слухов о возможном слиянии с BNY Mellon. Estee Lauder прибавила в цене после апгрейда от Deutsche Bank, а Circle Internet продолжила рост на фоне одобрения законопроекта о регулировании стейблкоинов.

В то же время нефтяной сектор оказался под давлением: акции APA, Halliburton, Schlumberger и других компаний резко упали после падения цен на нефть. Super Micro Computer снизилась на 9% из-за объявления о выпуске облигаций на $2 млрд. Amgen просела на фоне новостей о побочных эффектах экспериментального препарата для снижения веса.

Сделки и корпоративные события​

Среди ключевых новостей:
  • SpartanNash куплена C&S Wholesale за $1,8 млрд;
  • Shift4 приобретает австралийскую Smartpay за $296 млн;
  • Tesla расширяет рынок автономного такси;
  • Wolfspeed готовится к банкротству с планом реструктуризации;